武义到舟山大巴时刻表车票价查询
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永康到普陀(舟山）客车 乘车咨询电话： 135 6690 8577 武义到舟山去永康汽车西站坐车方便，永康汽车西站开通永康到普陀（舟山）客运班车，永康发车时间：上午 7：55分 ，一天发车一趟，双向发车，有要乘车的顾客，可直接到车站购票上车，有任何疑问，欢迎拨打咨询热线。
舟山（普陀）到永康的乘客，去舟山普陀长途客运中心、定海 舟山市汽车客运中心（定海区盐仓街道翁洲大道199号），新城公交总站（新城海天大道528号）都可以乘车，乘坐普陀到永康班车，途径：东阳、横店，舟山普陀长途客运中心 发车时间 上午 7:55 新城公交总站 上午 8;20 定海 舟山市汽车客运中心：上午 9:00 。每天发车一班，乘客可直接去车站购买永康票.
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永康发车时间：上午7：55 横店：上午9：10 东阳 上午 9:20
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注：本班车为永康汽车西站正规班车，乘客可去车站购票上车，如果有疑问可拨打咨询热线。
永康汽车西站
截至2019年11月末，人民币非结构性理财产品的平均收益率，已连续21个月下跌。
融360大数据研究院监测数据显示，11月份，人民币非结构性理财产品的平均收益率仅为4%，与10月份环比下降2个基点，同比下降40个基点。这已是自2018年3月份以来的连续21个月下跌，并创下了2016年12月份以来的低水平。
人民币非结构性理财收益率为何持续下跌？“究其原因，主要是受市场流动性和理财转型两方面因素的影响。”融360、简普科技大数据研究院分析师刘银平说。
刘银平认为，首先，今年以来市场流动性持续充裕，人民银行不断引导市场利率下行；其次，受资管新规影响，银行理财市场正经历转型，而在转型过程中，消化存量产品是重点工作之一。
2018年9月份发布的《商业银行理财业务监督管理办法》对银行理财产品的非标准化债权类资产投资作出了规定，在限额和集中度管理方面，银行理财产品投资非标准化债权类资产的余额，不得超过理财产品净资产的35%或本行总资产的4%；投资单一债务人及其关联企业的非标准化债权类资产余额，不得超过本行资本净额的10%。
“特别是之前的部分存量产品配置了不少高收益的长期资产，尤其是非标资产，产品到期后，银行需要新产品衔接，按照资管新规要求，非标资产要不断压缩，这就造成了新资产组合的整体收益率下降。”刘银平说。
具体到不同类型的商业银行，其各自发行的人民币非结构性理财产品平均收益率也有所差别。其中，城商行理财产品平均收益率为4.14%，股份制银行为4.10%，农商行为4.06%，外资银行为3.89%，国有银行为3.69%。
相较人民币非结构性理财产品，人民币结构性理财产品的预期收益率也呈下降趋势。上述监测数据显示，11月份人民币结构性理财产品平均预期高收益率为5.59%，与10月份环比下降15个基点，其中，中信银行的一款挂钩中证500指数的结构性理财产品预期高收益率为10.5%，在结构性理财中拔得头筹。
但需要注意的是，结构性理财产品由于引入了金融衍生产品，如挂钩股指、股票、黄金、、利率等，收益规则较为复杂，到期收益率很大程度上又由挂钩标的或资产的表现来决定，对投资者的投研能力提出了更高要求。
据监测，11月份共有142只结构性理财产品同时披露了预期高收益率、到期收益率。其中，72只产品未达到预期高收益率，占比50.7%。相比来说，2655只非结构性理财产品披露了预期收益率/业绩比较基准、到期收益率，85只产品未达到预期收益率/业绩比较基准，占比为3.2%。
□ 上市公司出售资产或交易带来的收益，属于非经常性收益，不能持续改善公司利润。 □ 随着监管力度的逐步加强，退市制度的日趋完善，那些低质量无效经营的上市公司终会沦落退市的结局。
临近年底，一些上市公司为了“保壳”想出了不少花招，引来游资炒作。实际上，无论是什么花样，目的很简单，就是要继续留在股市。
在诸多保壳招式中，主要有两类，类是通过资产交易来避免退市，其中多的就是卖房保壳。比如，今年游久游戏拟将其8套房产出售，评估总价约为1.554亿元，若此交易能够完成，将为上市公司带来近8000万元的净利润。再有就是出售子公司来保壳，如德豪润达以7.37亿元出售两家子公司来实现业绩扭亏。第二类保壳方法就是资金交易，这需要上市公司使用财务技巧，通过购买关联方的资产形式，变现输送相关利益，以确保利润增长。
上市公司以上这些出售资产或交易带来的收益，属于非经常性收益，并不能持续改善公司利润，对未来主营业绩的影响也微乎其微，只是短期内对股价的影响会比较明显。
当然，不排除一些上市公司变卖资产，是为了剥离副业，回归主业。也有不少上市公司出售房产或股份，是为了盘活资产，重新上路，这些都是可以理解的。成功剥离或者盘活后，经营性活动现金流得以改善，企业也能重新蓄积发展的动力，改善企业经营，提升企业股票价值。但是，如果企业主营业务没有改善，仅仅靠制造概念或粉饰财报来保壳续命，这样的企业并没有什么投资价值，反而有被退市的风险。
尽管如此，部分ST类股票的保壳动作还是催生了一波上涨行情，助长了投机风气。很多后知后觉的散户见“涨”眼开，跟风入场，后结局却往往以亏钱收场。这种单纯以保壳为目的的资产交易行为对整体市场的长期稳定健康发展并没有好处，也不利于完善资本市场优胜劣汰机制。
在我国股市运行近30年的时间里，不同的投资理念曾在市场频繁上演。有遵循企业长期价值的价值投资，也有各类炒小、炒新、炒重组的投机理念。炒作保壳就是其中之一，随着监管力度的逐步加强，退市制度的日趋完善，那些低质量无效经营的上市公司终会迎来退市的结局。
对于投资者来说，与其费尽心思琢磨投机技巧，或者跟风炒作，不如直接放弃与问题企业为伍，舍弃投机炒作的思路，遵循价值投资理论，与那些经营稳健、“护城河”宽大、有定价权的企业同行，通过长期的持有来获取合理的回报。新华社上海12月19日电(桑彤)19日，A股市场涨跌互现，主板市场表现好于“中小创”，沪深股指以微涨报收。
当日，上证综指以3017.15点开盘，全天窄幅震荡，终收报3017.07点，较前一交易日涨0.02点，基本以平盘报收。
深证成指收报10296.29点，涨1.63点，涨幅为0.02%。
创业板指数跌0.11%至1790.44点；中小板指数跌0.38%至6528.50点。
沪深两市个股涨多跌少，上涨品种逾2600只，下跌品种逾1000只。不计算ST个股，两市逾50只个股涨停。
科创板方面，当日N嘉必优涨幅大，上涨93.18%；金山办公跌幅大，下跌6.51%。
板块概念方面，工业大麻、IP概念、能源加工涨幅居前，涨幅在2.5%以上；指纹识别、铰链、智能穿戴跌幅居前，跌幅在2.5%以上。
当日，沪深B指以红盘报收。上证B指涨0.32%至253.11点，深证B指涨0.47%至925.21点。 新华社北京12月19日电(张千千、吴雨)中国人民银行19日以利率招标方式开展了共计2800亿元的7天和14天期限逆回购操作。当日无逆回购到期，央行实现净投放2800亿元。
央行发布公告称，当日开展300亿元7天期限逆回购操作，中标利率为2.5%；同时开展2500亿元14天期限逆回购操作，中标利率为2.65%。
当日银行间市场除隔夜和7天期限利率有所下行、一年期利率持平外，其他期限利率均有所上行。19日发布的上海银行间同业拆放利率(Shibor)显示，隔夜和7天利率分别为2.0575%、2.559%，较上一个交易日下行42.75个和2.6个基点；14天利率为2.911%，较上一个交易日上行37.4个基点；一年期利率为3.124%，与上一个交易日持平。2019年11月22日，催收巨头湖南永雄集团向美国证监会提交撤回IPO招股说明书的申请。此前，湖南永雄谋求上市已遭受两次受挫。
当天晚上，一位业内好友接到了湖南永雄集团创始人兼董事长谭曼的电话。“正值风口浪尖的时刻，他当然会有所担心。”这位好友告诉《中国周刊》，“但他也明白，箭已上弦，不得不发。”
此次，在招股书被披露一个月时间里，湖南永雄集团遭受了各种质疑之声。而催收业务也再次成为监管与舆论的风暴中心。这对正在美国冲刺IPO的永雄集团来说，无疑是一个坏消息。
由谭曼一手创立的湖南永雄资产管理集团(下称“湖南永雄”)以信用卡款催收为主营业务，合作客户主要为商业银行及消费金融公司。实际业务就是催收贷款。成立仅5年时间，湖南永雄已拥446亿元在催贷款，集团旗下员工超万名，号称“中国大的拖欠信用卡应收账款催收服务提供商”。
早在2015年，湖南永雄就在筹备登陆新三板，后无疾而终。
有业内人士向《中国周刊》透露，湖南永雄登陆新三板未果的原因在于，其保荐人湘财证券接连受罚，同时，催收行业在国内尚不是被监管认可的合法行业，合法性存在争议，监管环境也在持续收紧。
国内上市无望，湖南永雄开始将目光转向纳斯达克，并在2018年向美国证监会(SEC)秘密提交上市申请(DRS文件)。在之后一年时间里，这家拟募资2亿美元的公司曾先后三次修改申报文件。
10月23日，美国证监会(SEC)正式披露湖南永雄集团递交的招股书文件。
但此时，国内“催收”引发的恶劣影响仍在发酵。此时赴美上市的湖南永雄，无疑被推上了舆论的质疑高点。
对于11月22日湖南永雄再次撤回IPO文件的消息，一位熟悉永雄集团的企业高管向《中国周刊》透露，“此时放弃，在情理之中，又在意料之外。”
“当前糟糕的催收行业局面中，永雄上市的消息是一针强心剂。”多位催收行业公司高管均向《中国周刊》感慨，如果永雄成功上市，国内催收公司日子或许也会好过一点，或许也能推动行业的合规发展。
律所出身的“催收巨鳄”
湖南永雄集团的总部设在长沙市岳麓区芯城科技园内，这一幢低调的深灰色办公楼的外立面上没有任何显著的标志，仅在大楼门口挂着几块牌匾。周边的商户大多不清楚这家公司是做什么业务的，印象仅限于“好像是搞金融相关的”“员工都是小年轻”。
“让世界没有挽不回的诚信”——这句标语挂在永雄集团一楼前台的背景墙上，吸引着每一个到访与应聘者的目光。
这家成立仅五年的催收巨头，带有创始人谭曼浓重的个人底色。
今年44岁的谭曼，湖南省新化县人。在成立永雄集团之前，谭曼已经和贷款催收相关行业打了12年交道。
1995年，20岁的谭曼以新化一中文科状元的高考成绩，入读湘潭大学国际经济贸易专业，后又在大一结束时申请留级，转读了法律专业。
就在谭曼转专业就读一年后，催收行业开始在中国兴起。
1997年，亚洲金融危机爆发，银行等金融机构的不良债权和不良资产数量迅速积累。
两年后，国内相继设立华融、长城、东方和信达四大资产管理公司，分别接收来自工、农、中、建4大国有商业银行的不良贷款。
此后，应对其他不良资产的地方资产管理公司陆续成立，应对小额不良欠款的民间信贷催收企业也开始涌现，并被准许列入商事登记。小额不良欠款管理行业应运而生。
彼时，谭曼赶上了国内催收行业发展的波浪潮。
2002年，从湘潭大学法学院毕业两年的谭曼参加并通过首届司法考试，随后进入广东天伦律师事务所佛山分所，从事欠款催收法律服务工作。当时，谭曼成了国内批从事个贷清收法律服务的律师之一。
两年后，谭曼加入广东信孚律师事务所，以律所金融业务部负责人的身份为客户处理资金信誉管理、财产安全保护等法律问题。
2005年2月，谭曼成立佛山市天曼投资咨询有限公司，主要从事车贷清收法律服务，并先后与佛山市人保、佛山市建设银行等建立个人不良消费贷款清收法律服务合作关系。
同年7月，谭曼进入长沙，与当地多家人保公司建立合作关系。其间，谭曼将原佛山市天曼公司业务及员工整体转移到长沙。
2006年1月，谭曼成立湖南裕邦律师事务所，开始试水“法律服务公司化”，主营欠款催收法律服务。
在谭曼的主导下，裕邦律所专攻欠款催收业务，短短两年，裕邦律所就占据了湖南个贷催收法律服务80%的市场份额，号称当地“催收之王” 回望2019这一年，理财市场迎来了诸多“变局”，8家理财子公司陆续开业、理财产品净值化转型……这些变化给理财市场带来了直接的影响。
银行理财、“宝宝类”理财收益为何整体走低？
近两年来，银行理财和备受关注的“宝宝类”理财收益整体走低。融360大数据研究院监测数据显示，人民币非结构性理财产品自2018年3月以来已连续21个月下跌，11月人民币非结构性理财产品平均收益率创2016年12月以来低水平。
2018年年初，天弘余额宝7日年化收益率超过4%；今年1月，这一数字约为2.6%；而到今年年底，天弘余额宝的7日年化收益率已经低至约2.35%。
新网银行首席研究员董希淼表示，理财收益率的下行是由于央行今年在坚持稳健货币政策的基础上加大了逆周期调节力度，通过三次降准和多种货币政策工具对流动性进行了调节，市场流动性处于合理充裕的状态，使资金利率价格整体下行。
国家金融与发展实验室副主任曾刚认为，今年以来，为配合资管新规的转型要求、引导资金成本下行，监管机构对过高收益的违规保本理财产品、假结构性存款等进行了清理，这也影响了理财产品的收益率。
理财子公司陆续成立，给理财带来哪些变化？
截至目前，六大国有银行的理财子公司及光大银行、招商银行两家股份制银行的理财子公司已经开业。根据《商业银行理财子公司管理办法》，理财子公司发行的公募理财产品将不再设置销售起点。这意味着银行理财与公募基金一样，1元钱就可以起投。
“过去多年银行理财的低购买门槛一直都是5万元，将财富水平较低的人群挡在门外。”融360大数据研究院分析师刘银平表示，银行理财新规将低购买门槛大幅下调至1万元，而后理财子公司的产品购买门槛进一步下降至1元，成为真正的平民化产品，将接纳更多的投资者。
除投资门槛下降外，理财子公司发行的公募理财产品还可以直接投资股票，这与以往银行公募理财产品需要借道各类公募基金间接进入股市大有不同。
对此，专家提示，投资者应更加关注投资风险。银行理财子公司的成立强化了理财业务风险隔离，并将逐步打破刚性兑付。
打破刚性兑付，理财产品净值化对投资者有什么影响？
“理财经理告诉我，保本型理财产品将会逐渐退出市场，难道银行理财也有风险了吗？”前往银行购买理财产品的彭女士心存疑惑。
长期以来，很多投资者选择购买银行理财产品，看中的是有银行信用做背书，能够稳赚不赔。然而去年落地的资管新规要求资管产品打破刚性兑付，当资管产品出现兑付困难时，金融机构不得以任何形式垫资兑付。
金融机构不再承诺保本保收益，投资者“闭眼买理财”的时代已经结束。
“在金融机构履行好‘卖者尽责’的同时，投资者也应降低刚性兑付预期，根据自己的风险偏好作出选择，做到‘买者自负’。”董希淼表示，投资者要学会看懂说明书，尤其要关注理财产品的风险等级、期限、开放期、赎回规则、投资方向及范围等，提升自己的风险意识和投资理财水平。
偏爱“保本”，稳健型投资者可以选择哪类理财产品？
“炒股难度太大、频频‘爆雷’、银行存款利率又太低，怎样才能在不赔本的情况下多些收益呢？”风险承受能力较低的马女士说。
对于马女士这类稳健型投资者，银行推荐结构性存款和存单。一位股份制银行网点理财经理表示，虽然理财产品逐渐向净值化转型，但稳健型投资者仍然偏好保本产品。因此，结构性存款和存单的利率虽然较上半年有所下降，但销售十分走俏。
数据显示，11月共有1219只结构性存款到期，其中人民币产品1185只，平均到期收益率为3.85%，环比上升16个基点。在同时披露预期收益率和到期收益率的结构性存款中，到期收益率与预期高收益率一致的产品占比为88.03%。
存单收益率较银行定期存款也具有一定优势。11月份，3个月期、6个月期、1年期、2年期、3年期存单较基准利率平均上浮幅度分别为50.09%、50.77%、51.93%、51.29%、50.36%。
业内人士认为，3年期和5年期存单的利率更具竞争力，能达到4%以上，适合对流动性要求不高、未来三五年内不会用到这笔资金的投资者购买；结构性存款的期限大多在1年期以内，适合对流动性要求较高的投资者。
前海开源基金首席经济学家杨德龙介绍，在银行理财之外，公募基金中的债券基金和货币基金也较为适合低风险偏好的投资者选择。其中货币基金属于“类保本”理财工具，高比例投资于银行协议存款，理论上亏损的可能性较低，适合代替银行存款作为流动性管理工具。
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2018年9月份发布的《商业银行理财业务监督管理办法》对银行理财产品的非标准化债权类资产投资作出了规定，在限额和集中度管理方面，银行理财产品投资非标准化债权类资产的余额，不得超过理财产品净资产的35%或本行总资产的4%；投资单一债务人及其关联企业的非标准化债权类资产余额，不得超过本行资本净额的10%。
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具体到不同类型的商业银行，其各自发行的人民币非结构性理财产品平均收益率也有所差别。其中，城商行理财产品平均收益率为4.14%，股份制银行为4.10%，农商行为4.06%，外资银行为3.89%，国有银行为3.69%。
相较人民币非结构性理财产品，人民币结构性理财产品的预期收益率也呈下降趋势。上述监测数据显示，11月份人民币结构性理财产品平均预期高收益率为5.59%，与10月份环比下降15个基点，其中，中信银行的一款挂钩中证500指数的结构性理财产品预期高收益率为10.5%，在结构性理财中拔得头筹。
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据监测，11月份共有142只结构性理财产品同时披露了预期高收益率、到期收益率。其中，72只产品未达到预期高收益率，占比50.7%。相比来说，2655只非结构性理财产品披露了预期收益率/业绩比较基准、到期收益率，85只产品未达到预期收益率/业绩比较基准，占比为3.2%。
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对于投资者来说，与其费尽心思琢磨投机技巧，或者跟风炒作，不如直接放弃与问题企业为伍，舍弃投机炒作的思路，遵循价值投资理论，与那些经营稳健、“护城河”宽大、有定价权的企业同行，通过长期的持有来获取合理的回报。新华社上海12月19日电(桑彤)19日，A股市场涨跌互现，主板市场表现好于“中小创”，沪深股指以微涨报收。
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当日银行间市场除隔夜和7天期限利率有所下行、一年期利率持平外，其他期限利率均有所上行。19日发布的上海银行间同业拆放利率(Shibor)显示，隔夜和7天利率分别为2.0575%、2.559%，较上一个交易日下行42.75个和2.6个基点；14天利率为2.911%，较上一个交易日上行37.4个基点；一年期利率为3.124%，与上一个交易日持平。2019年11月22日，催收巨头湖南永雄集团向美国证监会提交撤回IPO招股说明书的申请。此前，湖南永雄谋求上市已遭受两次受挫。
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国内上市无望，湖南永雄开始将目光转向纳斯达克，并在2018年向美国证监会(SEC)秘密提交上市申请(DRS文件)。在之后一年时间里，这家拟募资2亿美元的公司曾先后三次修改申报文件。
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但此时，国内“催收”引发的恶劣影响仍在发酵。此时赴美上市的湖南永雄，无疑被推上了舆论的质疑高点。
对于11月22日湖南永雄再次撤回IPO文件的消息，一位熟悉永雄集团的企业高管向《中国周刊》透露，“此时放弃，在情理之中，又在意料之外。”
“当前糟糕的催收行业局面中，永雄上市的消息是一针强心剂。”多位催收行业公司高管均向《中国周刊》感慨，如果永雄成功上市，国内催收公司日子或许也会好过一点，或许也能推动行业的合规发展。
律所出身的“催收巨鳄”
湖南永雄集团的总部设在长沙市岳麓区芯城科技园内，这一幢低调的深灰色办公楼的外立面上没有任何显著的标志，仅在大楼门口挂着几块牌匾。周边的商户大多不清楚这家公司是做什么业务的，印象仅限于“好像是搞金融相关的”“员工都是小年轻”。
“让世界没有挽不回的诚信”——这句标语挂在永雄集团一楼前台的背景墙上，吸引着每一个到访与应聘者的目光。
这家成立仅五年的催收巨头，带有创始人谭曼浓重的个人底色。
今年44岁的谭曼，湖南省新化县人。在成立永雄集团之前，谭曼已经和贷款催收相关行业打了12年交道。
1995年，20岁的谭曼以新化一中文科状元的高考成绩，入读湘潭大学国际经济贸易专业，后又在大一结束时申请留级，转读了法律专业。
就在谭曼转专业就读一年后，催收行业开始在中国兴起。
1997年，亚洲金融危机爆发，银行等金融机构的不良债权和不良资产数量迅速积累。
两年后，国内相继设立华融、长城、东方和信达四大资产管理公司，分别接收来自工、农、中、建4大国有商业银行的不良贷款。
此后，应对其他不良资产的地方资产管理公司陆续成立，应对小额不良欠款的民间信贷催收企业也开始涌现，并被准许列入商事登记。小额不良欠款管理行业应运而生。
彼时，谭曼赶上了国内催收行业发展的波浪潮。
2002年，从湘潭大学法学院毕业两年的谭曼参加并通过首届司法考试，随后进入广东天伦律师事务所佛山分所，从事欠款催收法律服务工作。当时，谭曼成了国内批从事个贷清收法律服务的律师之一。
两年后，谭曼加入广东信孚律师事务所，以律所金融业务部负责人的身份为客户处理资金信誉管理、财产安全保护等法律问题。
2005年2月，谭曼成立佛山市天曼投资咨询有限公司，主要从事车贷清收法律服务，并先后与佛山市人保、佛山市建设银行等建立个人不良消费贷款清收法律服务合作关系。
同年7月，谭曼进入长沙，与当地多家人保公司建立合作关系。其间，谭曼将原佛山市天曼公司业务及员工整体转移到长沙。
2006年1月，谭曼成立湖南裕邦律师事务所，开始试水“法律服务公司化”，主营欠款催收法律服务。
在谭曼的主导下，裕邦律所专攻欠款催收业务，短短两年，裕邦律所就占据了湖南个贷催收法律服务80%的市场份额，号称当地“催收之王” 回望2019这一年，理财市场迎来了诸多“变局”，8家理财子公司陆续开业、理财产品净值化转型……这些变化给理财市场带来了直接的影响。
银行理财、“宝宝类”理财收益为何整体走低？
近两年来，银行理财和备受关注的“宝宝类”理财收益整体走低。融360大数据研究院监测数据显示，人民币非结构性理财产品自2018年3月以来已连续21个月下跌，11月人民币非结构性理财产品平均收益率创2016年12月以来低水平。
2018年年初，天弘余额宝7日年化收益率超过4%；今年1月，这一数字约为2.6%；而到今年年底，天弘余额宝的7日年化收益率已经低至约2.35%。
新网银行首席研究员董希淼表示，理财收益率的下行是由于央行今年在坚持稳健货币政策的基础上加大了逆周期调节力度，通过三次降准和多种货币政策工具对流动性进行了调节，市场流动性处于合理充裕的状态，使资金利率价格整体下行。
国家金融与发展实验室副主任曾刚认为，今年以来，为配合资管新规的转型要求、引导资金成本下行，监管机构对过高收益的违规保本理财产品、假结构性存款等进行了清理，这也影响了理财产品的收益率。
理财子公司陆续成立，给理财带来哪些变化？
截至目前，六大国有银行的理财子公司及光大银行、招商银行两家股份制银行的理财子公司已经开业。根据《商业银行理财子公司管理办法》，理财子公司发行的公募理财产品将不再设置销售起点。这意味着银行理财与公募基金一样，1元钱就可以起投。
“过去多年银行理财的低购买门槛一直都是5万元，将财富水平较低的人群挡在门外。”融360大数据研究院分析师刘银平表示，银行理财新规将低购买门槛大幅下调至1万元，而后理财子公司的产品购买门槛进一步下降至1元，成为真正的平民化产品，将接纳更多的投资者。
除投资门槛下降外，理财子公司发行的公募理财产品还可以直接投资股票，这与以往银行公募理财产品需要借道各类公募基金间接进入股市大有不同。
对此，专家提示，投资者应更加关注投资风险。银行理财子公司的成立强化了理财业务风险隔离，并将逐步打破刚性兑付。
打破刚性兑付，理财产品净值化对投资者有什么影响？
“理财经理告诉我，保本型理财产品将会逐渐退出市场，难道银行理财也有风险了吗？”前往银行购买理财产品的彭女士心存疑惑。
长期以来，很多投资者选择购买银行理财产品，看中的是有银行信用做背书，能够稳赚不赔。然而去年落地的资管新规要求资管产品打破刚性兑付，当资管产品出现兑付困难时，金融机构不得以任何形式垫资兑付。
金融机构不再承诺保本保收益，投资者“闭眼买理财”的时代已经结束。
“在金融机构履行好‘卖者尽责’的同时，投资者也应降低刚性兑付预期，根据自己的风险偏好作出选择，做到‘买者自负’。”董希淼表示，投资者要学会看懂说明书，尤其要关注理财产品的风险等级、期限、开放期、赎回规则、投资方向及范围等，提升自己的风险意识和投资理财水平。
偏爱“保本”，稳健型投资者可以选择哪类理财产品？
“炒股难度太大、频频‘爆雷’、银行存款利率又太低，怎样才能在不赔本的情况下多些收益呢？”风险承受能力较低的马女士说。
对于马女士这类稳健型投资者，银行推荐结构性存款和存单。一位股份制银行网点理财经理表示，虽然理财产品逐渐向净值化转型，但稳健型投资者仍然偏好保本产品。因此，结构性存款和存单的利率虽然较上半年有所下降，但销售十分走俏。
数据显示，11月共有1219只结构性存款到期，其中人民币产品1185只，平均到期收益率为3.85%，环比上升16个基点。在同时披露预期收益率和到期收益率的结构性存款中，到期收益率与预期高收益率一致的产品占比为88.03%。
存单收益率较银行定期存款也具有一定优势。11月份，3个月期、6个月期、1年期、2年期、3年期存单较基准利率平均上浮幅度分别为50.09%、50.77%、51.93%、51.29%、50.36%。
业内人士认为，3年期和5年期存单的利率更具竞争力，能达到4%以上，适合对流动性要求不高、未来三五年内不会用到这笔资金的投资者购买；结构性存款的期限大多在1年期以内，适合对流动性要求较高的投资者。
前海开源基金首席经济学家杨德龙介绍，在银行理财之外，公募基金中的债券基金和货币基金也较为适合低风险偏好的投资者选择。其中货币基金属于“类保本”理财工具，高比例投资于银行协议存款，理论上亏损的可能性较低，适合代替银行存款作为流动性管理工具。
